Visa新规或将切断Memecoin消费奖励通道
近期有报道指出，Visa正在对通过Robinhood Wallet和Fomo平台进行的模因币（Memecoin）购买行为实施分类调整，可能使相关交易不再符合普通信用卡奖励条件。该举措尚未形成全球统一政策，但已引发支付行业关注。
支付网络分类标准与奖励机制出现分歧
测试显示，部分通过Apple Pay或Google Pay使用Visa及Mastercard信用卡购买WIF代币的交易，曾被系统识别为“数字商品与媒体”类别（MCC 5815），从而触发常规积分返还。然而，随着支付处理方陆续接收到来自Visa的指引，此类操作正面临重新评估。
核心要点
Visa明确表示，将加密资产交易纳入其标准编码体系，要求使用MCC 6012或MCC 6051作为标识。尽管当前宽限期仍在，但预计将于9月21日左右结束。此举意味着未来类似交易将被标记为加密货币购买，而非数字内容消费。
为何同一笔交易会遭遇不同处理？
在测试过程中，支付流程由Crossmint支持，交易被分配至MCC 5815，即电子内容交付类别。但当发卡行如Chase银行介入审查后，认定该行为不应享受普通消费奖励，并向Visa提交异议案件。这一分歧凸显了监管与支付网络之间的分类逻辑差异。
测试购买的代码详情
代码：MCC 5815；类别：数字商品与媒体；观察结果：交易获准常规奖励。
Visa手册中关于加密购买的代码说明
代码：MCC 6012 或 6051（依销售方类型而定）；类别：加密货币或其他类现金资产；结果：发卡行可据此调整奖励、费用及审批策略。
SEC与Visa对同一代币分类存在根本差异
Crossmint在其结账系统中将符合条件的模因币定义为基于流行文化、趋势或角色的数字收藏品，强调其非投资属性。该分类方式与美国证券交易委员会（SEC）在2026年文件中的立场相似，即某些模因币不具证券特征，而是受供需驱动的数字艺术品。
然而，监管视角截然不同：SEC聚焦于证券法判断，而Visa则关注支付网络内部如何识别交易性质。根据其《商户数据标准手册》，所有加密货币购买必须使用特定编码，且需附加额外指标以确保准确追踪。
尽管部分直接法币购买的NFT可豁免加密货币标签，但该例外并不自动适用于所有被视为收藏品的代币。因此，即使代币被视作非证券资产，其支付流程仍可能被归入加密货币范畴。
商户类别代码变更将影响持卡人实际体验
商户类别代码虽在终端不可见，却是卡网络与发卡行判断交易类型的依据。一旦交易被标记为加密货币购买，发卡行将依据自身规则执行相应政策。
奖励可能被取消
以Chase Freedom Unlimited为例，其条款明确规定加密货币及相关类现金交易不产生积分。这意味着此前在数字媒体编码下获得的奖励，将在新分类下失效。
审批与费用由发卡行决定
各银行对信用卡购买加密货币的态度各异。部分允许无奖励交易，部分应用类现金政策，还有些则完全拒绝。目前尚无证据表明每笔受影响交易都将产生额外费用，持卡人需查阅个人协议以确认具体处理方式。
移动钱包不改变底层分类
Apple Pay与Google Pay仅提供令牌化支付界面，不参与交易分类决策。即便用户界面保持一致，后台数据仍会携带新的商户与加密资产标识，导致奖励或限制生效。
Crossmint坚称现有流程未变
Crossmint回应称，其批准的模因币均经过独立审核，且合作方共同参与了交易分类设计。公司表示与Visa、Mastercard等保持良好沟通，若外部指南更新，将及时响应。
截至9月19日，其结账功能仍在Robinhood Wallet和Fomo平台正常运行。据披露，自4月以来已有逾6.8万名首次购币用户通过Fomo的Apple Pay渠道完成交易，周活跃用户数增长七倍。此外，Fomo透露Crossmint贡献了约7%的新用户流量，表明该路径仍具吸引力。
持卡人在购前应主动核查关键信息
建议用户检查奖励协议中是否包含“加密货币”“类现金”或“准现金”等关键词。确认发卡行是否允许信用卡购买加密资产，并了解其对MCC 6012或MCC 6051交易的处理方式。付款前务必查看任何潜在费用提示，切勿默认移动支付能规避分类风险。
编码调整凸显便捷结账的价值与脆弱性
Crossmint的集成简化了传统购币流程，避免用户先兑换稳定币再转移钱包的繁琐步骤。此前获得普通积分也构成一大激励。但随着分类标准收紧，这些便利优势或将削弱。
虽然禁止购买并非后果，但失去奖励可能暴露更多支付摩擦。若后续活动量下降，未必反映对模因币兴趣减弱，反而可能揭示用户对“无缝零售式”购币方式的高度依赖。即使代币不属于证券范畴，其支付分类仍直接影响奖励获取、费用承担与交易成功率。
本文仅作信息参考。信用卡奖励、费用、审批政策及加密货币购买规则因发卡机构而异，且可能动态调整。
